機構看美股｜FAANG走勢疲軟拖累大盤，大摩預計股市或將回調20%

機構怎麼看美股

《新世界》爆紅之後，亞馬遜（AMZN.US）CEO：電子遊戲或成最大娛樂業務

據智通財經報道，亞馬遜（AMZN.US）首席執行官Andy Jassy周二在一次技術會議上表示，從長遠來看，電子遊戲最終可能會成為最大的娛樂業務。

對於一個在遊戲領域失敗了近十年的公司來說，這是一個大膽的聲明。亞馬遜近期以84.5億美元收購電影公司米高梅，承諾支持電影業務。

一周前，亞馬遜發布了PC版大型多人在線遊戲《新世界》。Jassy表示，這款遊戲有一個「良好的開端」，每天擁有數百萬活躍玩家。

周二，也就是《新世界》發行一周後，Steam在線玩家一度超過66.2萬人，成為玩家數量最多的遊戲。在Twitch上，有成千上萬的人在觀看相關視頻。

相比之下，亞馬遜於2020年5月發布的首款大型電子遊戲《Crucible》遭到了嚴厲的批評。該公司在一年前完全放棄了Crucible，並向客户提供退款。

在《新世界》受到熱烈歡迎後，亞馬遜創始人貝佐斯立即宣佈這是一場勝利。在遊戲發行三天後，這位前首席執行官在twitter上寫道:「在經歷了許多失敗和挫折後，我們終於取得了成功。」 「不管有多難，都不要放棄。」

儘管新遊戲獲得了積極的反響，但專家建議投資者要保持謹慎。「現在說它成功還為時過早，」追蹤電子遊戲行業的DFC Intelligence分析師David Cole表示。「這不是我們所認為的大型遊戲，如果不是亞馬遜，我不認為你會如此關注它。」

去年領漲的FAANG卻成美股拖累 大摩仍舊看空

據財聯社報道，不少國際大投行最近已多次預警，建議投資人階段性撤離科技股和成長股，其中摩根士丹利觀點可能最為悲觀。

大摩首席投資官邁克•威爾遜（Mike Wilson）不僅多次預期美股大盤近期可能會有幅度高達20%的回調，還建議防禦性操作，關注醫療保健股、必需消費品和金融股。

他分析稱，大型科技股面臨兩大風險，即業績增速放緩和貨幣政策收緊。

「對許多投資者來說，當前科技股的回調是否已完全消化了這些因素，我們的答案很簡單：還沒有。」他在周日發表的最新觀點仍很鮮明。

據彭博統計的數據，分析師對這五大科技股第三季增速預期與整體大盤股的增速預期的領先值已回落至4個百分點，去年曾達33個百分點；而且未來三個季度科技股的增速可能不再領先於其他板塊。

FAANG的下跌，對於大盤指數的影響較為直觀，尤其是權重佔比較高的指數，例如權重佔比約四成的納指100指數。

Fairlead Strategies的創始人兼管理合夥人凱蒂·斯托克頓（Katie Stockton）對媒體表示，由大型科技股推動的「勢頭正明顯下降」。「當然，在他們撤退的時候，標普500指數或納斯達克100指數很難走出自己的道路。」

耶倫警告：兩周內不解決債務上限，美國經濟將陷入衰退

據新浪美股報道，美國財長耶倫當地時間周二表示，如果美國國會在兩周內不能解決債務上限問題，美國經濟將陷入衰退。

耶倫說，她仍然認為10月18日是提高債務上限的最後期限。屆時，財政部將用盡其借貸能力，有限的現金儲備也將很快被消耗掉。她說，美國政府債務違約將是「災難性的」，極大可能導致經濟衰退，使美元的儲備地位面臨風險。

美國總統拜登周一呼籲國會本周提高債務上限，避免幾乎可以確定的經濟動盪。他指責共和黨人和參議院少數黨領袖、肯塔基州共和黨人米奇·麥康奈爾，因為他阻礙了通過阻撓議事來提高借貸上限的立法。

耶倫周二表示：「我完全預計這也會導致經濟衰退。」

幾周來，耶倫長一直警告美國眾議院議長、加州民主黨人南希·佩洛西，以及參議院多數黨領袖、紐約州民主黨人查克·舒默，美國將在10月18日左右無法償還債務。國會議員必須在這個日期之前提高或暫停債務上限，否則美國將面臨有史以來首次違約的風險。

熱點全知道

挪威郵輪：預計年底前75%遊輪將恢復運營，明年4月全面復航

據美港電訊報道，挪威郵輪（NCLH.N）首席執行官Frank Del Rio表示，該公司將於明年4月1日開始恢復全部28艘船的航行。該公司75%的遊輪預計將在今年年底前恢復正常運營。目前挪威郵輪有八艘船正在航行，旅客在上船前必須接種疫苗。尚未有疫苗接種資格的兒童也被禁止登上游輪。Del Rio認為，儘管可能會失去客户，但這項措施對公司來說是一個「競爭優勢」。Del Rio表示：「世界正在開放，越來越多的人正在接種疫苗。」 「到目前為止，被壓抑的需求仍然非常非常強勁。」

美國國債收益率升至三個月來高位

據新浪美股報道，美國10年期和30年期國債收益率均升至6月以來的最高水平，因為能源價格上漲引發了對通脹將加速的擔憂。

基準的10年期國債收益率一度上漲5 個基點至1.57%，30年期國債收益率也一度上漲5個基點至2.15%。10年期盈虧平衡通脹率升至2.51%，為5 月以來的最高水平。

最近幾周全球債券收益率一直在上升，外界認為，能源價格回升將推高經濟領域的成本，與此同時，各國央行正朝着貨幣政策正常化的方向邁進。在全球經濟復甦下，原油市場緊俏，油價本周升至七年新高。

野村證券駐東京的高級利率策略師Naokazu Koshimizu表示，債券投資者正在逐漸轉空。他說，這是因為油價上漲、對新冠口服藥的期待以及美國經濟數據改善。

蘋果新專利曝光，正在追求帶環繞式顯示屏的iPhone

據cnBeta報道，近日，蘋果公司一款「帶有環繞式顯示屏的電子設備」的新授予專利曝光，該專利描述了關於製造環繞式顯示屏的方法。分析師認為，蘋果公司目前正在追求生產一款帶有環繞式顯示屏的iPhone。

查理·芒格旗下公司抄底阿里巴巴，Q3持倉增82%

據智通財經報道，據查理·芒格旗下公司Daily Journal Corporation的第三季度13-F文件，自7月份以來，阿里巴巴股價下跌了近50%之後，Daily Journal將阿里巴巴的持倉數量增加了82%。文件顯示，Daily Journal購買了136740股阿里巴巴股票，使其股票總數達到302060股。但由於價格下跌，該公司的頭寸僅從3700萬美元增加到4500萬美元。

百事：隨着供應中斷持續，價格可能再次上漲

據老虎證券報道，據路透，百事公司周二表示，因不斷上漲的原材料價格擠壓了利潤率，百事公司已經提高了碳酸飲料和零食的價格。為應對日益嚴峻的供應鏈挑戰，明年初可能再次提價。

百事首席財務官表示，因疫情限制解除後，餐廳和影院對百事飲料的需求猛增，公司必須努力克服過去幾個月的罐裝和佳得樂瓶裝短缺問題。他稱超市不會出現百事產品短缺的情況，並表示到第四季末，公司的狀況應該會有所好轉。他預計多數供應鏈中斷將在2021年底前緩和，但明年第一季價格可能也會出現一些上漲。

公司表示，預計2021財年收入將增長約8%，此前預計增幅為6%。

高喊3000美元的「木頭姐」，不到一個月九次減持Tesla

據美港電訊報道，凱茜·伍德的方舟投資公司周一進一步減持了Tesla（TSLA.O）股份，出售了143,152股，價值約1.12億美元。這是自9月8日以來，伍德的基金第九次減持Tesla股份，共出售了超過91萬股，套現約7.19億美元。目前仍持有Tesla超過345萬股，價值近27億美元。伍德在最近的一次投資會議上重申了她對Tesla的堅定看多立場，並戲言如果該股明年就能達到她給出的5年目標價、即3000美元，她將毫不猶豫地清倉離場。

機構評級全知道

摩根大通：市場擔憂亞馬遜（AMZN.O）未來之際 股價有吸引買點

摩根大通分析師Doug Anmuth重申對亞馬遜（AMZN.O）增持評級，目標價4100美元。該分析師肯定近期市場對激烈的商業競爭和供應鏈受挫的擔憂，但認為未來電商行業還將迎來一次「重大的周期性轉變"。他表示，投資者曾多次在圍繞亞馬遜的重大長期增長節點上獲得可觀的收益。他認為市場擔憂和最近的股價錯位創造了一個吸引的買點，此前他的估值對應2023年EBITDA預期的15倍，目前現價明顯低於該水平。

傑富瑞：將雪佛龍（CVX.N）目標價從108美元降至105美元。

Piper Sandler：將菲利普斯66（PSX.N）目標價從85美元上調至87美元，評級從中性上調至超配。

韋德布殊：將百健（BIIB.O）目標價從314美元下調至297美元。

克班資本：將英偉達（NVDA.O）目標價從245美元上調至260美元，維持超配評級。

摩根大通：將貝萊德（BLK.N）目標價從1029美元上調至1052美元。

美銀證券：重新覆蓋高露潔棕欖（CL.N），給予中性評級，目標價80美元。

硅谷銀行：將BioNTech SE（BNTX.O）目標價從293美元下調至268美元。

Needham：維持對阿里巴巴（BABA.N）的買入評級和330美元目標價

Needham分析師Vincent Yu將阿里巴巴（BABA.N）國內商務業務營收預期下調7%，且將第二財季每股收益預期由1.05美元下調至0.83美元。該分析師認為，戰略投資也影響了阿里巴巴利潤率。Yu預計阿里巴巴會繼續增加新用户，市場份額也會逐步增長。他認為阿里巴巴當前股價「非常有吸引力」，維持對阿里巴巴的買入評級和330美元目標價，這意味着與今天收盤價相比，阿里巴巴還有130%上漲空間。